可来股票|私募大佬持仓曝光!机构认为前期大跌不会重演

贝壳号 | 发布于2021-03-28

对于上周的市场,来财哥总结下来就是震荡磨底阶段!为什么这么说?

大盘上证指数上周基本上还是围绕半年线震荡为主,期间虽然也出现连续调整,但下半周也都反弹回去了,创业板走势更加明显,在年线附近企稳。

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至于下周是否会继续反弹,说实话还真不好去预测,因为近两天的反弹,纯粹是为了让周线收阳,毕竟前面已经周线五连阴了,如果真要六连阴,那对市场的打击以及投资者的情绪肯定会很大。

来财哥最近也注意到大盘即使再度下跌,但盘中很难出现恐慌盘,而且北上资金最近始终都在净流入A股,总之,行情已经进入平稳期,下周如何,来财哥带大家解读下周末重要消息:

1、今年以来主动权益基金平均亏损2.96%

数据显示,今年以来主动权益基金平均亏损近3%,不过仍有多只基金逆市创造正收益。指数基金行业间业绩分化明显。债市先跌后涨,助推纯债基金整体表现优于权益基金,年内录得正回报。投资海外标的的QDII基金整体业绩最佳,一些油气资源类QDII基金业绩一马当先。

解读:

最近几年公募基金的优越感越来越强,得意于白马抱团股的高成长,年后这些白马股抱团闪崩,基本上重创了大部分的公募基金,如果不算今年,只算年后过来的权益类基金情况来说,或许更惨。

来财哥简单统计了七千多只公募基金业绩情况,发现年后净值涨幅超过10%的仅3只,涨幅超过5%的仅30只,业绩不及预期,而且有八成以上的基金年后在亏损,

值得一提的是有700只基金年后净值回撤超过20%。机构的业绩都这般惨淡,更别说个人投资者了。所以说,真的不是散户选股能力有多差,而是市场整体行情确实不及预期。

2、高盛单日狂卖105亿美元股票

交易数据显示,周五,高盛单日清算了价值105亿美元的股票,当天包括科技巨头和媒体集团在内的部分领头羊股票市值蒸发了350亿美元。在当日美股开盘前,华尔街投行出售了价值66亿美元的百度、腾讯音乐以及唯品会的股票,随后ViacomCBS、Discovery Inc、Farfetch Ltd等股票流出39亿美元的资金。

解读:

中概股最近下跌主要受到美国证券交易委员会通过了《外国公司问责法案》最终修正案的影响。这事之前就有说过,针对中概股去美上市,财务上要符合他们的要求,所以现在他们改变游戏规则,叠加最近事件风口,这事大概率还是一个筹码。

不过来财哥注意到,上周五部分中概股开始低开高走了,主要包括唯品会、途牛、爱奇艺、拼多多等等。

能够去美上市的中概股中,还有很多企业资产质量很好,不会因为上市规则改了,这些公司就不行了,

在来财哥看来,高盛抛售这么多的中概股股票只是暂时性的,因为对于华尔街的机构来说,中概股能够调整下来,对他们来说还是很好的,能够以更低的筹码去获得这些公司的股份。

3、去年四季度冯柳新进大亚圣象、风华高科,林园杀进金龙鱼

近期,随着2020年上市公司年报集中披露,各大私募持仓情况陆续曝光。其中,高毅明星基金经理冯柳的持仓历来备受市场关注,2020年四季度冯柳新进大亚圣象、风华高科,清仓中国国贸和中航机电,与景林资产一起坚守大华股份。原汇添富基金总经理林利军的正心谷资本大举买入海螺水泥,林鹏掌舵的上海和谐汇一资产新进华域汽车,民间私募大佬林园则在去年四季度杀进金龙鱼,另一私募大佬裘国根的重阳投资坚守上海家化。

解读:

正确的抄明星基金经理作业的关键问题就在于时间差异,对于散户来说,能够第一时间看到明星基金经理的持仓很难,除非正常的季报披露,或者上市公司定增等公告披露,所以说,当你看到他们入股哪些公司的时候,实际上基金早已经提前入场。

来财哥建议大家不能盲目的抄作业,根据这些明星基金经理入场时期结合当时的股价推测出机构的成本很关键,其次,大佬们的投资方向是我们要研究的,比如汇添富买入的海螺水泥,是否他们看好水泥行业?等等,总之,明星基金经理或多或少会有明星效应,大家没必要完全跟风买入,参考很重要。

4、国君策略:坚定认为前期快速下跌的情况不会重演,结构配置是重中之重

国君策略发布研报指出,市场对于下行风险存在过度定价。美债收益率抬升、信用周期放缓,其本质都是经济复苏节奏不一下的衍生逻辑,价格反映已较充分。坚定认为前期快速下跌的情况不会重演,维持震荡格局判断,结构上的配置是重中之重。当前持有全球原材料周期是拿着相对的低估值做防守,预期维度没有盈利进攻。

解读:

来财哥认为近期市场已经呈现涨跌交替现象,板块上也开始轮动起来,尤其年后杀跌的白马股开始止跌企稳,白酒、食品等等大消费开始有所反弹反映出短期博弈将进入尾声了。

临近四月份,来财哥还是要提醒大家,上市公司一季报预披露也将进入高峰期,尤其对于这轮白马股杀跌之后,如果业绩不能得到有效的证明,那么后期也很难反弹,反之,如果业绩得到证实,那么当前跌下来的,后面大概率也会反弹回去。

总之,周末没有什么大的政策面消息,市场还在筑底阶段,当前位置对于中长线投资者来说,是个很好的进场机会。

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