市场跌跌不休，持仓的基金亏损了该如何翻身？基金定投怎么玩？基金小白的入门操作指南！

市场跌跌不休，持仓的基金亏损了该如何翻身？

　　最近受疫情影响，全球股市普遍大跌，大A股也因此承受着不小的压力。有些投资者持仓的基金可能产生了浮亏，持有的基金为什么会出现亏损？该如何翻身呢？……可能大家心里会产生一系列的困惑，那么本文就为大家简单梳理一下。

　　为什么亏损？

　　在考虑基金亏损该如何操作之前我们首先要找出坤孙的原因，这样才好对症下药：

　　一、操作原因

　　1、追涨杀跌，没有建立合适的长期投资理念

　　追涨杀跌是投资中的大忌，但不少个人投资者往往在市场“火热”时受羊群效应影响，盲目进场，最终建仓在高位。而当面对市场快速下跌或是在低位长期徘徊不前时，个人投资者又往往会因为恐慌心态，导致在底部区域离场。事实上长期投资对个人投资者是相对简单也是较为有效的投资策略。

　　2、盲目跟风追求热点，购买基金太多

　　资本市场题材板块轮动频繁，因此有许多投资者热衷于追逐热点，当市场出现新热点，就立马选择相关基金。当然追逐市场热点并非完全不可取，有些热点板块如果有基本面支撑，买入之后能坚持持有也是可行的。但问题出在很多投资者是盲目的追求热点，而不去细究热点形成的内在逻辑，是否具有可持续性，是否有足够的业绩面支撑。当一些短期热点的风头过去，进入下跌行情时，又不能做到及时止损，于是导致高位套牢。

　　其次还有部分投资者由于热衷盲目跟风追热点，导致持有基金只数太多，分散精力，难以管理。其实一般情况下，挑选3-5只适合自己的基金足以。

　　3、把买基当炒股频繁操作，徒增交易成本

　　基金作为长期投资的一种，并不像股票一样，适合频繁操作。买基想要赚钱首先要做到一点就是有耐心，这一点说得容易做到却很难。根据基金业协会2018年度基金个人投资者投资情况调查问卷分析报告，持有单只基金平均时间不到1年的投资者比例近五成，仅8.0%的投资者持有单只基金的平均时间在5年以上。

　　而在这频繁操作的过程中，很多投资者其实还忽略了很重要的一点，那就是交易成本。基金除了在购买时的认申购费之外，在赎回时还有一笔赎回费产生，且一般基金的赎回费是随着时间越短而越高。换言之假如投资基金也像买卖股票一样，短期内频繁交易，无形中就会产生不少额外的交易成本。

　　二、市场原因

　　当然还有些时候，买到合适的基金却没赚钱的确不是怪投资者操作出了问题，而是市场因素导致。市场走势难以预测，任何人都不可能精准判断市场行情的发展方向，而市场中也的确存在系统性风险。假如当整体市场处于持续下跌过程中，那么即使您买入时点并非高位，那也有可能会在短期内出现亏损。

　　可能有投资者会疑问，既然整个市场都不好，那为什么基金经理不尽可能的把仓位降到最低呢？但实际上此时非常考验的是基金经理的仓位管理水平，假如基金经理不够坚定，在遇到下跌行情就把仓位降到很低的水平，那么更有可能面临的是错过之后的反弹机会，进而更难以将净值恢复到原来的水平。根据过往A股市场数据也可以看到，一年内如果错过行情涨幅最大的那几天，那收益率水平将受到较大程度的影响。

　　三、心理原因

　　其实无论市场原因还是操作原因，其背后都涉及到投资者的心理。特别当市场环境不佳时，投资者很可能被负面情绪操控进而做出错误判断，这时很容易就会出现前面所提到的几种错误操作。但假如我们能够保持良好的投资心态时，即使面临不太乐观的市场环境，相信投资者也能积极理性面对。所以安博士也想提醒大家，投资仅是生活的一部分，切莫将市场波动引发的负面情绪带到工作和生活中，不然长此以往恶性循环，只会带来更多的问题。

　　实际上在我们的投资之路上，遇到市场原因而导致阶段性回调不可避免，还是应该用平常心对待。毕竟市场因素大多是阶段性的，也不存在只跌不涨的市场，而此时考验的就是投资者的耐心和冷静。

　　如何翻身？

　　投资过程中，遇到基金亏损了该怎么办呢？

　　第一招：适当的资产配置

　　什么是资产配置？通俗的来讲就是“不要将鸡蛋放在同一个篮子里”。

　　刚接触基金投资的小白朋友们，最爱询问最近买什么产品好。其实，比起直接选择“网红款”产品，投资者的第一步应该是充分认识自己的投资需求。不同的投资目标和可承受的风险水平，对应的投资品种也不同。投资者拆解分析自己的投资需要，购买不同类型的资产以组建多元化的投资组合，这就是资产配置。

　　在不同的市场行情中，考虑到个人风险偏好，在不同的时点寻找到最适合自己的资产配置组合，这样也有助于分散因为专注单一资产带来的风险。

　　以基金投资为例，在慢牛市场行情中，我们往往会增加对股票型基金和偏股混合型基金的配置比例，以获取较高的收益。在市场持续震荡时，通常应该增加对风险较低、抗风险程度较高的基金配置比例。

　　第二招：定投入市

　　基金定投指的是在固定时间、以固定金额投资固定基金，被认为能在一定程度上解决择时问题、平摊买入成本，尤其适合震荡行情。

　　定投的关键在于坚持。从合适的时点开始进行定投，过程中耐心执行，直到走出完整的微笑曲线。如果没有等到市场行情好转就提前停止定投，基金定投同样也不能实现赚钱的可能。

　　当前大盘(上证综指)在3000点以下，从时点判断，现在适合定投吗？

　　回顾历史，以大的时间段计算，自2007年以来，上证综指多次跌破3000点后又重回到3000点，形成了漂亮的“微笑曲线”。

　　现在，市场处于2700点左右且持续震荡，微笑曲线的左半边已经开启，你或许可以考虑开启基金定投了。

　　第三招：择机调仓

　　还是彼得林奇的那句名言“每当股市大跌，我对未来忧虑之时，我就会回忆过去历史上发生过40次股市大跌这一事实，来安抚自己那颗有些恐惧的心，我告诉自己，股市大跌其实是好事，让我们又有一次好机会，以很低的价格买入那些很优秀的公司股票”。

　　对比历史水平、全球市场，当前A股市场整体估值进入相对底部位置，具有较高的安全边际。相当一部分的好标的已经具备较好的配置价值，布局权益资产的时机正在浮现。

　　因此，如果遇到市场下行，不用太忧愁，长远来看这也许又是一次调仓的机遇。投资者可以根据个人的资产情况和风险承受力，在某次低位时适当调仓。

　　第四招：投资需要阿Q精神

　　A股向来具有较大波动的特点，在今年以来海外因素不确定性延续的情况下，上半年投资业绩分化，投资者们普遍进入情绪的低潮期。

　　一方面，基金投资本身是一个长期的过程。以权益类基金为例，投资基金其实就是投资优秀的中国上市公司。正如这些公司需要时间发展壮大，基金投资也同样需要时间来追求实现资产的长期稳健增值。

　　股市的趋势是长期向上的，当前中国的宏观经济韧性强，基本面并不差，所以投资者朋友们可以对市场多一点信心，从“更大的大局”看待投资。

　　另一方面，面对投资中的亏损，少不了一招精神胜利法—阿Q精神。所谓：少赚好过亏损，少亏好过多亏。想想世界级股神索罗斯、巴菲特都有大亏的时候，亏损或许是投资中不可避免的学费，不要每天去看净值，这样容易产生焦虑，去干别的令你快乐的事情。

　　何况，作为一名基民的你享有独特的优势。公募基金作为正规金融机构，可信赖度高。

　　而同样是投资权益资产，对比直接投资股票，基金通过构建合理的投资组合，波动性低于股票，本身就能帮助有效分散投资风险。

　　成功的投资是反人性的事情，过程中需要不断与情绪博弈。面对亏损，以上给出的4招兼具实用性和心灵鸡汤功能。而作为投资者的你我，借助这个契机，更重要的是审视自己的投资目的和实际的投资操作，帮助自己未来在投资路上少些绕道的可能。

基金定投怎么玩？基金小白的入门操作指南！

　　对于刚入门的新手来说，投资货币基金和债券基金是相对比较稳健安全的，但是如果想要投资股票基金，那就需要改变一下投资方式了。

　　股票的波动性很大，一天几个百分点的涨跌幅度是很正常的，但是很多新手在资金上和心理上，都很难经受住这种大起大落。

　　所以，采用定投的方式来投资股票基金，可以降低风险，达到稳健增值的目标，对新手来说会更友好。

　　什么是基金定投？

　　基金定投，就是定期定额投资一只基金，比如每天投A基金100元，或者每月投2000元。

　　其实这有点像银行的零存整取业务，定期把钱存进去，到时间后一次性取出。不同的是银行存款没什么波动性，而定投基金会有一定的波动性。

　　为什么推荐新手做定投？

　　既然基金定投有一定波动性，为什么还推荐新手做基金定投呢？

　　主要是因为定投有四点优势：

　　首先，定投的投资门槛很低。很多基金只需要10元或者100元就可以投资了。对专业性的要求也不高，是比较容易理解和上手的。

　　第二，定投时可以用小部分短期不需要动用的资金去投资，不会给我们造成太大的资金压力和心理压力。

　　第三，定投还有积少成多、强制储蓄的作用，长期坚持下来，投资收益可观。

　　对于一些花钱比较不讲究的月光族来说，用定投的方式来形成强制储蓄的习惯其实也是不错的。

　　最后一点，定投有利于平摊投资成本，降低风险。这也是基金定投的核心原理。

　　定投是不是一定能赚钱？

　　既然基金定投有这么多优势，那么定投是不是就一定能够赚钱呢？

　　其实并不是的，我们上各种理财社区逛一逛就知道，定投赚钱的人不少，但是定投亏损的人也很多。

　　所以，基金定投想要赚钱，就需要我们在定投之前，对自己的投资有所了解、有所规划。

　　如何选择基金来进行定投？

　　基金定投虽然是懒人投资，但是只要是投资就会有对应的风险。在整个基金定投的过程中，那么小白该如何避开风险，选择基金来进行定投呢？

　　一、基金选择

　　基金定投最好选取单位净值波动较大的股票型基金和指数型基金，这样在一个相对长的时间中才能最大限度的发挥出基金定投的威力。

　　我们选指数基金主要就是看指数，指数走得好，基金就能赚钱，指数走不好，基金就亏钱。

　　指数基金一般分两种，一个是宽基指数基金，还有一个是行业指数基金。宽基指数基金会覆盖到很多行业，一般可以反映出一个市场和经济的整体情况。行业指数基金的投资主要集中在某一个行业或者领域，反映的是一个行业的表现。

　　有人说，投资就像赌博，确实投资有时候就是在赌一个概率。

　　所以，我们也可以这样去理解：投宽基指数基金是在赌国运，投行业指数基金是在赌某个行业的前景，而投资股票那就是在赌一家公司的未来。

　　通常，投资新手首选的就是宽基指数基金，因为赌国运成功的概率是最大的。市场上比较常见的宽基指数基金有沪深300指数基金、中证500指数基金、上证50指数基金、创业板指数基金。

　　选基金有几个注意的点：

　　1、不存在所谓最好的基金，基金选择要考虑公司实力、同类基金排名、基金发展还有入场时间及卖出时间等。不存在最好最优秀之说，要尽量找到靠谱的。

　　2、零基础小白定投基金需要设置止盈点，亏得让人心有余悸了，仍然不改变出借策略，涨到一定收益了，不知道收手，所以要设置要止盈点，跌到什么程度转换，涨的什么时候收手。

　　3、购买基金不要贪多，投了这只基金，有眼馋那只“更好”的基金，听朋友在这只基金赚了再投那只，这样下来，数量是多了，但收益却不见得增加了，更别说什么频繁转换基金，出借成本只会更高。

　　4、基金单位净值说明不了太多，可以参考，但不能成为筛选金的关键条件。

　　5、不要冒险投新的基金。

　　6、要时常关注基金变动还有平台公告。是否存在基金经理变动或其他相关负面信息。

　　7、零基础小白定投基金不要忽视定投途径，不同公司、不同地区定投所需手续费差距也大。

　　二、定投的周期——每日、每周、每月定投

　　一般，我们在开启一个定投计划时，需要在每个交易日定投、每周定投、每月定投这几个周期中选一个。

　　对于选哪个定投周期更好呢，不少人都有疑问。

　　其实，对于同一只基金来讲，选择每日定投、每周定投或者每月定投三种情况的收益差距其实很小，年化收益的差距不过百分之零点几。

　　对于很多工薪族来说，通常收入都按月的，所以采用按月定投是相对比较合适的。

　　三、定投的金额

　　除了选定投的基金和定投周期之外，定投计划中还有一个需要明确的要素，就是定投金额。

　　一般，在决定每个月拿多少钱出来定投的时候，我们可以参考下面这种方式。

　　因为现在有不少年轻人各种开销比较多，一个月要存两三千元压力不小。

　　那么这个时候采用闲钱定投的方式会更加合适。

　　一般可以用每个月的收入减去支出之后剩余资金的一半来定投，或者是月收入的10%来定投。

　　即：每月定投金额=(收入-支出)2 或者 = 收入*10%

　　不过，需要结合其他各方面的规划来考虑，除去其他各方面的预备支出之后，剩余的资金可以考虑用来做定投。

　　总而言之，定投需要长期坚持投资，所以一定要考虑自己的经济能力，不要给自己造成太大的资金压力。

　　四、投多久

　　基金定投是一个长期而漫长的过程，如果投资时间过短，资金还没有积累起来，即使大幅上涨带来的收益也不多。

　　在这个过程中会经历特别多的不确定性，中间亏损营利不要太紧张，短则3-5年，长则20年以上，我们要做好长期战斗的装备，才有可能获得预期的收益，笑到最后才是定投的终极奥义。

　　任何交易是一个博弈的过程，内心无比的挣扎，很多情况下，你并不是输给市场，而是输给自己。因此不管是在基金定投还是在其他投资中，我们都应该放正心态，清晰思路，以便做出正确的决策。

　　另一方面，也要注意根据市场行情变化，适时止盈退出。止盈时机对于定投来说非常关键。在牛市时，我们定投的收益一般也会随之大幅上涨。但是如果在市场开始下跌之前没有止盈离场，那么后面的快速下跌可能会侵蚀我们基金账户原本的收益。

　　我们可以参考下面这三种比较简单的止盈方法：

　　第一种是看估值，每个指数都会有相应的估值，你可以把估值理解成对当前价值的估计。估值越低，代表指数现在越便宜，在越便宜的点位买入就越安全。但是随着股价往上涨，估值就会变高，也就是说指数变贵了，所以到了估值过高的阶段，我们就要考虑卖出止盈。也就是，在低估时买入，在高估时卖出。

　　第二种是设定一个目标收益率，达到目标之后就止盈离场。这个收益率可以是总收益率，也可以换算成年化收益率。一般，如果是宽基指数基金的话，我们可以把目标年化收益率定在10%-15%之间。

　　第三种是根据市场情绪来判断。相信很多人都听过这样一句话，投资不要去人多的地方。如果市场情绪明显过热，大家都在频繁讨论股市赚钱这个话题的时候，可能就需要考虑适时止盈了。

　　有这样的一句话：种一棵树最好的时间是十年前，其次是现在！

　　投资理财和基金定投其实也是这样的，现在就是最好的时机。

　　希望本文能够成为你开启基金定投之路的一个重要节点，也希望你可以通过投资理财完成自己更多的梦想。