你是拾到了贝壳还是被冲掉了泳裤？
编者按：本文来自微信公众号“持有封基”，贝壳投研经授权发布。
昨天大跌，今天虽然没有大涨，但感觉昨天上涨的银行股今天反而是下跌了，而昨天下跌最多的创业板今天反弹的最多。中国平安、中国太保、海螺水泥、三一重工、恒力石化、荣盛石化、中公教育、中联重科、新希望、永辉超市、恒逸石化等一干浓眉大眼的白马股今天继续在盘中创出今年的新低，而康希诺、卓胜微、北方华创、华润微、士兰微、瑞芯微等都创出了历史新高，其中除了康希诺是疫苗股外，其他的都是半导体芯片行业的，半导体指数880491今天创出了历史新高。
确实股市像一个喜怒无常的孩子，群里很多人都在感叹，今年的股市太难做了。其实不仅仅股票难做，被视作散户最好的朋友的可转债一样难做。今年开年抱团股蒸蒸日上，可转债却一路下。等到春节长假后，抱团股开始瓦解了，一部分资金去了可转债，好日子过了差不多4个月，最近开始连这个散户最好的朋友的可转债都开始在松动了，甚至已经有人要和可转债告别了，有人感叹看了可转债几个月，天天吃肉，以为自己看明白了，刚刚进了可转债，不是吃肉，而是吃面了。
股市就不可能很容易的赚钱。如果人人都很容易赚钱，那么就没人做实业了，而股市最终的利润来源还是在实业。最近平安等价值股跌了，有人就说投资还是需要靠成长，没有成长的价值不值得投资。但我们可以简单的推理一下，如果大家都觉得成长一定会胜过价值，那么现在的成长股在给出5倍10倍的涨幅，你还觉得有价值吗？相反现在的类似平安这样的价值股，再跌下跌个5个跌停，你还会觉得没有价值吗？不管成长还是价值，总会到一个平衡点，这个平衡点无法算出来，也不能由过去的数据决定，而是市场根据众多的因素自己走出来的。
最后分享一段集思录创始人天书今天在他的实盘记录里的感叹：越来越喜欢涨涨跌跌的A股，就像大海潮涨潮落，有的人在岸边拾到了漂亮的贝壳，有的人却被冲掉了泳裤。聪明的人总会找到一个相对靠谱的适合自己的方法的。
飞鲸投研从多维度分析，整理了一份《成长50》的名单，可以关注同名公众号："飞鲸投研"：feijingtouyan，进行领取（点击复制）
/阅读下一篇/
股市大涨太热闹，这只防御性股票成了最锋利的矛？
脱水研报
-
说到家中常备药，你第一个想到的会是什么？是板蓝根、双黄连、红霉素还是布洛芬？翻翻家里的小药箱，你大概率会找到江中牌的健胃消食片。相信大家肯定对演员郭冬临做的
-
金力永磁是定位于研发、生产销售高性能钕铁硼材料的高新技术企业。公司专注于永磁材料行业，下游主要涉及新能源汽车及汽车零部件、变频空调、风电、3C、机器人及智能制造
-
今天想说点不一样的，主要是看到近几日煤炭有色等周期板块在国家政策管控之下消停了不少，煤炭的市场炒作成为了原罪。但与煤炭行业相关又对立的电力板块波动却没有那么明显
-
01有一条线市场出现难得的回暖，但热点依然在有色、钢铁、煤炭等顺周期品种上。在2月22日《这轮有色，不一般！》一文中，老张重点解读了这轮有色的原因，其实早在
-
今日，两家中成药企业同步发布了2020年业绩下滑的年度报告，说起来这两家企业的名头多年以来一直为我们所熟知，一个是有着知名医药品牌“999”的华润三九，另一
名家观点
-
一隐秀路大佬就是这波主多南天的主力，今天下午又再度拉回，从同花顺超级盘口看它从水下一路点火，要不是大盘太弱了大概率能走出地天，上次也是在一片绝望中隐秀路大佬引导
-
这一周的弱势，始于外资的大幅出逃，不过，周五的弱势，却怪不了人家，参考下北上资金，尽管深港通有一定流出，但也谈不上很大，沪港通更是流入的，所以，周五的弱，纯属于
-
以岭药业：这个票近期是一路小快步上行，到了今天终于是走了加速，明天溢价问题不大，但周四涨停也说明短线资金进来了，短期估计短线资金还会关注这里，明天预计冲高问题不
-
10月份已到了最后几天，三季报也进入到了最后的集中披露，而这个时候，就要注意下不及预期的雷股了。怎么规避不及预期的可能雷股？如果对个股基本面不是很了解，还真没什
-
第二段，就是11点之后，不管是中午前的强反击，还是午后的回落，以及随后的僵持，跟北上资金的节奏几乎完全同步了，这意味着，多空双方都选择了观望，然后，才有了北上资
热点题材
-
智动力（300686）+1.79%拥有热管、均热板和新型散热组件的制备技术并具备量产能力；中石科技（300684）+2.73%通过收购凯唯迪，完成石墨+VC、
-
点评：电动汽车的推广普及，充电不便是一个不小的限制因素。但如果无线充电技术能够快速落地并进一步发展，那么电动汽车日常使用中的充电就能够更加便捷，甚至实现边行驶边
-
点评：受榆林能耗双控政策影响，兰炭厂家开工收紧，供应低位。上游煤炭需求旺盛，价格持续向好，兰炭成本支撑走强。下游电石供应延续紧张，价格稳中有涨。预计兰炭市场短期
-
目前主流的四大架构，ARM、X86、MIPS、RISC-V中，像ARM、X86、MIPS都是国外的，并且是采用授权机制，一旦拥有产权的公司不再授权，就受制于人。
-
2020年，全球AI市场规模1500亿元，预计到2025年超过4500亿元，5年复合增长率达24.6%。人工智能的核心价值在于赋能各种行业/场景/产品，全球疫情
最新资讯
-
2024年在人工智能、大模型、智能汽车等新兴应用驱动下，全球半导体行业呈现复苏态势。在这个时候，挖掘有潜力的行业和公司尤为重要，光刻领域无疑是最有潜力的领域，而
-
在小米、华为等汽车快速崛起下，特斯拉终于遭受到了压力。最新公布的财报看，特斯拉第一季度营收为213亿美元，同比下滑9%，其中汽车业务营收更是下滑了13%；公司实
-
业绩表现好的公司，市场也不吝啬给予关注，贵州茅台、宁德时代、阳光电源、山东黄金、传音控股等公司热度本来就高，有了业绩加持更加不得了。长虹美菱、微芯生物、万安科技
-
这次是华为PURA70系列，是2023年下半年Mate60系列强势回归后又一力作，不过更让人期待二季度要发布的华为折叠屏手机。4月23日，华为正式公布了折叠屏手
-
这几个月来，低空经济的热度可谓是居高不下。先是2023年12月，低空经济被确立为战略性新兴产业，有望成为新的经济增长点。后是2024年4月，亿航智能成为全球首个
