什么是红三兵K线组合形态？它有哪些实战操作要点并举例分析？

一、图形识别

红三兵（如图5-1）K线组合形态顾名思义就是由三根红彤彤的小阳线组合而成，是多头开始进攻的信号。其技术特征主要有以下几点。

（1）一般出现在上涨行情的初期。

（2）由3根连续创新高的小阳线组成，即每天的收盘价高于前一天的收盘价、且都是小阳线。

以上两点为传统技术理论中红三兵K线组合的定义。对于该形态，笔者认为有必要补充以下两点。

（1）后两根小阳线中，每一天的开盘价需高于前一天的开盘价，但不高于前一天的收盘价。

（2）后两根小阳线中，每一天的最高价都高于前一天的最高价，每一天的最低价都高于前一天最低价。

若三根小阳线都是光头阳线，即都收于最高价或接近最高点时，该形态则演变为"三个白武士"，我们将在下一节中探讨这一形态。若三天的阳线不是小阳线，而是大阳线或中阳线，则可演变为"三阳开泰"，这一形态也将在后文中探讨。

二、实战操作要点

红三兵应该是读者朋友们一个耳熟能详的名称，传统技术理论中将这个形态视为一个经典，不少的所谓"专家"在解盘的时候也常常提到这个名词。但红三兵真的那么神奇吗?笔者依据自己的实战体会以及计算机统计历史数据分析后发现，红三兵在实战中出现的概率非常高，但其转势信号较弱。因此，笔者建议，该形态一般不可单独使用，而只能作为一种辅助分析手段，结合其他多种分析方式后才能做出操作决策。这是因为红三兵K线组合在更多情况下所表达的仅是企稳信号，行情的全面启动还有待时日。

实战操作要点主要有以下几点。

（1）操作中可寻找红三兵下方的重要支撑位，如黄金分割位。如果下方有重要支撑位支持，可以考虑把止损设在此支撑位之下。

（2）审视K线交易的前提——结合整体的风险收益比和成功率，来判断是否值得建仓。

（3）在适合建仓的情况下，当第1根阳线出现，并依托重要支撑位向上拉升时，激进者可进场建立小型试探单，止损就设在重要支撑位之下。第一天如果价格形态走的标准，符合红三兵形态，多单可继续持有，早先没有进场的，此时也可以进场建多。第三天，红三兵形态正式确立，此时可以结合其他分析手段判断这是一个多头进仓的机会。

三、原理解析

红三兵K线组合所表现的多空搏杀原理是，在暴跌之后空方已无力继续打压，股价在低价区窄幅波动时小阳线与小阴线交替出现。价格处在市场底部振荡，市场沽空一方无力再度做空;而做多一方觉得价格经过下跌，已处在超卖状态，可以做多;观望一方在比较了多空双方的力量之后，认为多方略占优势，从而进场建仓做多。

经过较长时间整理之后，多方积蓄了足够上升的能量，市场受此合力影响，形成3天连续上扬局面。伴随着成交量的放大出现连续上升的3根小阳线。3根小阳线反映了在这三个交易日中，当多头力量与空方力量进行搏杀较量后，多方力量都取得胜利。每一日的往上运行代表了多方力量正在一小步一小步地前进，而空方力量则正好是节节败退。多方力量已经在不断地聚集积累，使股价突破盘局开始上升。多头力量小荷已露尖尖角，它的出现预示后市企稳转强的可能性增大。

四、深度研究

红三兵K线组合与成交量的关系紧密。我们分不同的阶段分别进行阐述。

巨量型红三兵K线组合中的巨量并不完全是好事，若巨量出现于上升趋势的初始阶段、中途阶段或下降趋势的末尾阶段，将会助涨股价，但若巨量出现于上升趋势的末尾阶段或下降趋势的初始阶段、中途阶段，将会助跌股价。

而缩量型红三兵K线组合出现于上升趋势的洗筹区域是庄家洗筹的典型表现，此种洗筹方式较特殊，一般是在大盘指数强劲大升之时使用，地量是洗筹的一个重要特征。地量型红三兵K线组合出现于上升趋势的初始阶段或下降趋势的末尾阶段，成交量上未有放量，但成交量可以通过多天的补量而积聚做多动能。当它出现于上升趋势的末尾阶段或下降趋势的初始阶段、中途阶段，虽然下跌没有伴随着大成交量，但缩量下跌也是沪深股市的一个特征，投资者千万别被缩量麻痹了视线。

五、案例分析

如图5-2所示，金宇集团（600201）在2008年10月出现红三兵K线组合后的走势图。

金宇集团（600201）在2008年跌幅巨大，从2008年1月25日的高位20.20元（还权价格）一路下跌，最低跌至2008年10月3日的3.83元。在接下来的两个交易日，10月4日和5日连收两根小阳线，形成典型的"红三兵"K线组合。此时股价已有明显的止跌企稳态势，但投资者还是不宜轻易作出买入决定，因为单独使用红三兵成功概率并不高。结合其他技术分析，10月3日KDJ已经在低位形成金叉，10月4日MACD也显示出金叉，红柱开始出现，显示该股已有探底成功的迹象，可以试探性买入。出现红三兵之后，该股震荡一天，但成交量依然萎缩，但随后数天成交量密集放大，5日线也开始与10日线形成金叉，此时可以大胆跟进。几个月后该股在2009年2月24日就最高摸至10.38元，获利丰厚，下页图5-3为该股在2009年年初的缩小走势图。

六、公式源码

｛红三兵日线副图}

Varl:=close>open and close/open<1.03 and close>ref(close,1)and open>ref(open,1)and high>ref(high,1)and Low>ref(Low,1);

Var2:=count(Varl,2)=2;

Var3:=ref(close,2)>ref(open,2)andref(close,2)/ref(open,2)<1.03;

Var4: Var2 and Var3;

STICKLINE(Var4,0,70,4,0),colorred;

DRAWTEXT（Var4，85，'红三兵'），colorMagenta。