如何通过证券资讯网公开披露的信息查找强庄家？

通过证券资讯网公开披露的信息查找强庄家

2000年初，深圳证券交易所巨潮证券资讯网公布了1999年 12月深市股东持股分布的统计数据，下表是巨潮证券资讯网1999年12月31日截止的统计数据。这项统计按持股 1000股以下，1000 股到5000股，500O股到1万股，1万股到5万股，5万股到10万股，10万股以上等6个档次分门别类地介绍了各个档次的股东持股情况。

此举在投资者中引起了强烈反响，至少具有两个重要意义∶一是中国证券市场首次公开披露了持股大小比例的信息;二是把在 1999年12月31日的庄股完全给予曝光（见深市主力持仓大曝光一览表）。

巨潮证券资讯网是深圳证券交易所的网站，已经获得中国证监会的信息披露资格。深市上市公司1999 年年报也首先通过该网站全文披露，在巨潮网的主页"热点注视"的总题下"股东持股分布"栏目格外醒目，通过上网点击，投资者可以很方便地查到深市所有上市公司股东持股情况通过上述附表，我们至少可以得出结论，持5万股以上股东人数越少，以及持5万股以上股东持股率越高则庄家控盘能力越强。

以此我们明白了亿安科技（原深锦兴0008）<见图54）、中科创业（原康达尔0048）（见图 55）、ST'海虹（0503）（见图 56）、太钢不锈（0825）（见图 S7）、环保股份（0730）（见图 58）、佛山兴华（0685）（见图 59）、四川湖山（0801）（见图 60）、东方电子（0682）（见图 6!）、深赛格（0058）（见图 62）、凯迪电力（0939）（见图63）、ST中迅（0669）（见图64）、徐工股份（0425）（见图65）、天一科按（0908）（见图66）和电U广传媒（0917）（见图67）等一大批庄股为何在1999年.末 2000年初会有如此强劲的走势。

这些公开公布信息的庄股在2000年伊始的1月份中，涨势十分凶猛。如亿安科技连破（在当月中）50、60、70、80和190元大关，到当年2月初收盘价竟达 100元以上，持续不停的上涨脚步使得一个在笔者指导下的高级会员仅在一个月中就赚取了100%利润。那么当时何以会挑选价格已呈高位的亿安科技作为投机对象呢?

巨潮网的上市公司股东持股分布栏中清清楚楚地列示（到 1999年12月31日）∶亿安科技股东持股 10万股以上者有131位股东，持股率高达 82.9%。5～10万股者有 33位股东，持股率占7.23%有I～5万股者有91位股东，持股率仅5.9%持丨万股以下的中小股东，虽然人数达 2400多人，但持股率竟低到 4%右。

一般而言，大多数上市公司的股东结构分布均是持股数越少则持股者越多，而持股者越多则持股量越少，将它们画出比例图，可以看出是一个底下大，顶部尖的圆锥图。

如图68∶

而亿安科技的股东结构分布图恰好是一个倒置的圆锥形。如图69∶

这种像亿安科技的持股股东结构表明公司流通盘高度集中，已经被几个或一个庄家所完全控盘，怪不得股价能轻而易举地登上 100元台阶，创造出中国股市的一个神话，从而掀开了中国证券市场股价结构认识的新篇章。如此也就可以解释个股基本面未发生重大变化，而股价却能拾级而上的原因所在了。

同期的上海梅林，在连续6个涨停板后仍能不断攀升，在短短的一个多月中涨幅达400%看似是因当时极为热门的"网络股"题材作祟，实质还是流通盘被高度集中在庄家手中所致。因为庄家已控制和持有了绝大部分的流通盘，只要自己不作出沽压，则任何抛压都可忽略不计，可见其对股价的上涨已达随心所欲的程度。

虽然看似股价很高，由于筹码集中度十分高，又没有做空能量所以反而是十分安全的。这种股票的庄家很难在短期内出局，盲目地平仓，只会因无大量接盘使其持有市值大幅降低，从而逼迫庄家只能采取维护股价的措施，反映在此类个股的走势就是长时间的横盘和稍有机会就拉升的格局，故而这些强庄控盘集中度较高的个股往往在弱势中能得到有效地护盘，而在强势中却又能被强劲提升，难怪有许多中小散户千方百计寻找庄股，对庄股"情有千千结"了。

当然，一旦有风吹草动或行情处于弱势，庄股常常因无人愿意为庄家解套而被冷落在一旁，当庄家没有后续资金拉升，或重仓急于出局时，，此类个股的下跌之状也是惨不忍睹的。如轻纺城（600790）在1998年 11月17日至 1999年5月的暴跌就是庄家拼命搅压出货所造成的，造成许多跟庄散户损失惨重，见图70。

一般来说，如果一家上市公司的流通盘中持5万股以上股东持股率超过 505则基本可以肯定该股有庄，而持股10万股以上的股东持股率超过 70%个股就是市场中的强庄股了。

请读者参见下表∶

我们从上表中还可以对照发现，有些上市公司在.1998年 12月的持股率很低，而在 1999年末的持股率呈大幅上升趋势，则可以肯定这些上市公司的庄家是持股不长的新庄家无疑。如 ST黔凯涤（0555），金果实业（0722），数源科技（0909），西飞国际（0768）和佛山兴华（0685）等，相对而言，新庄家坐庄时间不长，资金还贷压力较轻，股价定位尚不充分，因此其所控盘的股价往往升幅比老庄家股更高。这一点务请投资者在选择个股时注意。此外，同样集中程度的股票中，往往小流通盘股比大流通盘的股价更有上涨潜力，这一点的原因应该是不言自明了。如 1999年12月持股 10万股以上的股东持股率都是在80%右。

但因湘火炬（0549）流通盘达 12791万股，与中科创业（0048）的7456万股流通盘相比，大了许多，这也就能很容易地解释为什么当时湘火炬的上涨能力大大低于中科创业的原因之一了（见图71和图 72）。笔者经常外出讲课，每当讲课结束前让听课者提问时，总能听到诸如"我手中持有×x股票，它的业绩很好，且有 10送×的利好题材，为何其不涨"之类的问题。实际上以静态的眼光观察上市公司业绩和相关题材作投资或投机决定都是不妥的，许多时候，该股票的庄家实力大小、控盘力度以及庄家之间的团结程度是决定股价能否上涨的主要原因之所在啊!明白了此点，投资者在决定短、中线投机时，应尽量挑选强庄控盘、持股集中度高的个股进行炒作往往收到事半功倍的效果。同样，我们从巨潮网的股东持股分布栏中可以看到许多上市公司筹码相当分散。如1999年末的赛格三星（见图73）和沈阳机床（见图74）等股，于是就可以解释很多股票走势为什么那样弱的原因。

为此，我们得出初步结论，利用网络公布的证券股东持股分布信息，可以很容易地对庄股强弱进行定量和定性分析，它对投资者选股具有重要的指导意义。一般来说，筹码极度分散的股票属散户股，短期内难以有大行情，即使遇上大盘强劲上扬所带动，其涨幅也不会太大，而筹码集中度高，没有经过大幅上扬，并又处在突破阶段的放量个股，则肯定其后市还将会有大行情。筹码集中度高的股票容易涨，筹码分散的股票不容易涨，这是一个普遍的规律。但是例外情况也不容忽视，比如托普软件、中信国安和天大天财都是 2000年初的牛股，

但是上述3家公司的股东持股集中度都不算高，其中托晋软件 10 万股以上股东持股率只有 3.8%综艺股份（600770）的持股集中度也不高，但它们走势却十分强劲，主要原因是它们都是高科技或网络股。市场认同度高，成为当时大盘的主流热点而受投资大众追捧，成为"大众情人"股，故而庄家实力不强且分散，但股价却能大幅上扬。如 1996年和1997年的四川长虹与深发展都是在当时没有出现强有实力的控盘庄家，且股票集中度并不商，但走势十分强劲，成为"大众情人"股而一跃成为当时沪深两市的指标股、领头羊。为此，投资者在利用此类公开信息时须充分考虑和灵活运用，切忌生搬硬套，过分组织资金去追涨筹码集中度的股票，反而会给庄家制造出货的机会，此点不得不提醒投资者注意。