小散需知,你的投资水平已经达到了几段,到底是做价值投资好还是做趋势投机好

股票入门知识 | 发布于2022-02-01

小散需知,你的投资水平已经达到了几段

经过了将近多年的股海浮沉,一个看投资者的留言或者评论,一看你的分析,就知道你的操作水平高低。我们可以用围棋的段位来比喻为何可以轻松的看出,投资者的真实水平。    

股市不入门级:新股民,刚进入市场,对股市里的一切只不过有个大概的了解,甚至你都不太清楚股市的基本术语和交易规则。要买什么股票,什么时候卖,你自己一点都没什么主意。新股民的交易主要看电视,看网络,看各大媒体的评论,或者听听朋友的建议,你总觉得他们说得都有道理。典型特征是:跌了不知道该买还是该卖。    

股市一段水平,投资者知道了一些技术指标,MACD、KDJ、RSI之类的,总觉得它们有时准,有时又不准。你也关心基本面情况,今天世界上发生了什么大的事件?对于股市有什么影响?你总是第一时间上网查看。典型特征是,拿着股票总感觉不踏实,所以交易比较频繁,时赚时亏,但总的来说,帐户是亏损的。一段的特点是,对什么都是一知半解。    

股市二段水平:投资者在市场上已经交易了一段时间了,但总的来说帐户是亏损的。你觉得要在这个市场赚钱真的很难,你急着想在股市翻本,可你不知道该怎么办。你看了很多,一些关于股票交易的书,可你觉得他们说的是一回事,拿到这个市场中实际操作又蛮不是那么回事。你觉得还是指标不够精确,于是你试着调整参数,可它们仍然是有时准有时不准。你上论坛,希望得到高手的指导。可他们也是说得,有时准有时不准。二段的特征是,开始怀疑股市投资是否有规律可寻。    

股市三段水平:投资者已经有过股市大亏或者爆跌的经历。懂得开始敬畏市场。你知道要在这个市场上生存不能听信那些个评论。于是你开始系统地学习,你把能找到的相关书籍都看了,希望能从中找到一个战胜市场的法宝。你也学习了波浪理论、江恩的测市法则、价值投资之类的。你也知道了短线操作,要顺势而为、亏损了要止损。可你搞不清这个“势”是怎么确定的,止损设在什么地方才好。你觉得要准确地知道市场何时反转真的太难了,你不相信在这个市场有人可以赚到钱,因为有了很多经验的你都觉得面对市场束手无策,他们怎么可能赚到钱?三段的特点是,敬畏市场,懂得股市投资真的需要学习,明白学习很贵,不学习更贵。但是具体的学哪些东西,应该向谁学习,又似乎不明白。    

股市四段水平:投资者开始明白,要在这个市场上赚钱,除了学习方法,还需要有有一套自己的交易系统。可这个交易系统具体都包括哪些东西,你还搞不太明白。你试着将几个老师的方法,几个技术指标组合成你的交易系统,根据它们提供的信号买卖。可技术指标之间,经常相互冲突,让你搞不明白此时到底该相信技术指标还是价值投资。你试着长线,尝试价值投资,可有时你搞不清到底股指是短期回调还是要反转了。你也试着就做日内短线,经常今天赚了几千,明天却亏了一万。你的帐单仍然是亏损的,你觉得做股市投资真是太难了,实在不行的话,你考虑是不是该放弃了。四段的特点是,懂得要建立自己的投资交易体系,但是具体的交易体系,包括哪些内容,开始反复测试,拿不准。    

股市五段水平:投资者开始明白,在股票市场上你没法预测价格走势。不仅你不行,其实别人也不行。你开始逐步的建立一套自己的交易系统,你知道只要自己严守纪律,长远的来看,你该能够赚到钱。选错了股你会止损,盈利的股票你也开始能拿得住了。你的交易会时赚时亏,盈亏基本相当或者略有盈利。有时你能按自己的系统交易,有时你不能。但你开始相信这个市场上肯定是有人可以赚到大钱。五段水平的人,开始能够偶尔选出好股,在一些博客论坛上你也开始成为大众关注的焦点。    

股市六-七段水平:知行合一,投资人开始能够稳定盈利,不管即使技术还是价值投资,都开始有自己的一整套值得信赖的投资系统。你已经解决了投资理念的种种问题,开始有了自己的投资哲学。对于技术性的东西你不会太关心,你知道只要投资理念正确,即使是不看移动平均线你也可以稳定获利。你知道股市在什么时候,你可以从容地进场,虽然你看不清以后的走势到底如何。但是你能凭借本能知道,后面一定有机会。六段水平的投资人,投资心态基本平静,但偶尔面对行情的剧烈波动还是会有些起伏,特别是重仓的时候。    

股市八段水平:投资人,已经觉得股市里面赚钱实在是太容易了。选出能赚钱的股票,对你来说是家常便饭。就像一名驾驶老手开车一样,遇到红灯就停、绿灯就行。选股对你来说完全是无意识的。你不再需要对着图表精确地定义止损的位置,也不需要拿着笔或计算器去精确计算股票的估值。大部分达到八段水平的投资人,开始做私募基金,或者公募基金的资产管理,因为你已经意识到,没有比股市再赚钱的行业。    

股市九段水平:赚钱已经不是第一要务。投资人要么开始大隐隐于市,过上财富自由的生活。这时候你已经在股市投资行业,神一样的模糊存在。已经做到,手中有股,心中无股,所以很少有看盘的时候,多数时间你在打高尔夫或是在太平洋的某个小岛钓鱼。你从不和别人说起交易的事,因为你知道没人能明白。当然,最后,也可能有极少数大师,愿意像巴菲特 和格雷厄姆一样,回报社会,开坛普渡众生。

到底是做价值投资好还是做趋势投机好

05年七月的时候,因为上帝之手、佛祖保佑、祖坟上冒青烟、在股灾的时候持有了中信银行,当时卖出以后,觉得大盘熊市来了,励志空仓等到下一个大熊市底部,抄一个像银之杰东方财富以前那样的底部,轻仓等待。致使错过去年9/10/11/12月份的行情也不惋惜。可正是去年7月8日以后很多股票创下了进一年的新低,很多股票走出了不错的行情。 当然有的股票继续创新低,都是一些爆炒过的,或是几个个别的大盘股。说白了就是,市场资金没有那么汹涌了,股票走势分化了,受资金关注的票票上涨,不受资金关注的自然下跌。    

前两天有人问我一个问题“高价的股票安全还是低价的安全”,我稍加思索说,高价的安全,因为上升形成高价是因为有大资金关照,或是受市场追捧,价格是股票在市场存在的一种状态表现,价格高低是市场给的,是主力资金给的,主力资金觉得高了会出货,觉的低了会买进,一种持续上涨的票票显然是因为市场觉得它价格低,反而一个形成下降趋势票票是因为市场觉得它价格高,所以趋势投资很重要,价格高低不是看价格的比较,而是要看趋势方向。    

市场先生是变化的,但是在变化之前,在没有明确发出信号的时候,股者对股价无法精确到价格和时间变化预测绝对正确,所以一切的臆想都是一厢情愿,做市场的跟随者而不是做市场预测者这很重要。    

巴菲特 先生恰恰和上面相反,他是做市场的预测者,08年金融危机的时候他在道琼斯8000点的时候买入富国银行,买入以后市场加速暴跌,很短的时间内跌倒了6000多点,他在12元的时候抛出了中国石油,抛出以后 很快中石油涨到了16元左右。但是巴菲特先生在世界范围内是最成功的股票投资大师。 他是价值投资,市场一旦被严重低估的时候他买入不求短线获利,他会安静的等上几年,等待标的被高估的时候卖出。在价值投资当中这明显是对的。你我能做的到吗?    

市场是一个调皮的孩子,投机是讲究趋势性的,投资恰恰相反,股价低对巴菲特来说是最大的利好。巴菲特不喜欢高科技 的公司,(我理解因为科技发展太快,任何一种技术都有可能再不长的时间内被淘汰)。但是高科技的公司往往在短时间内发展更快,股价表现的更迅猛。巴菲特前期抄了原油企业及炼化企业的底部,他就是觉得他们价格被低估了。举个例子 ,12年的中国中冶已经持续跌了4年多,股价最低到了1.45元,价格绝对低估,又在底部横了一年半,如果不是大牛市,资金绝对大丰富,他可能还会在底部趴着,大牛市来了,资金极大丰富,它上涨了10元多,这个现象是价值投资的胜利?还是可以用趋势投资来解释? 暂且不去管,单单说13年到14年底的时候别的股票都大幅上涨,就他不动,这是一般的小散户无法忍受的。    

总结,到底是做价值投资还是做趋势投机?    

在过往我的投资经历中,即使抄到一个市场底部,但是看看手中所持有的股票一旦涨幅较大,便被卖出,回头看看还有一些价格低的公司发展也不错的票票,较为有价值的公司,便换股操作了,这样一个牛市下来,我也能小赚,但是失去了 很多大牛股,投机和投资根本是两回事,投机是享受泡沫,投资是避免泡沫。想要投资 股票市场远远不如投资地产或实业更实惠。 在股票市场如果能判断一个高发展性行业买入起趋势向好的股票当然是最好的,但是不要惧怕泡沫。    

当前市场国家不喜欢市场大幅波动,市场炒作资金在这一年当中作比较,属于参与程度较少的,即使大盘上涨也不会全面开花,关注资金流入版块。    

买入股票前先问问自己,股票出在上升趋势,还是下降趋势,是价值加上升趋势还是下降趋势加行业下降。    

公司基本面不错,没有主力建仓的股票您等得起吗?如果等得起,你就是巴菲特。

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